緩解凈息差壓力 多家民營銀行跟進(jìn)調(diào)降存款利率

　　本報(bào)記者 楊 潔

　　繼國有大型商業(yè)銀行、全國性股份制銀行下調(diào)存款利率后，多家民營銀行也跟進(jìn)對(duì)存款利率進(jìn)行調(diào)整。

　　例如，5月27日，武漢眾邦銀行公布了最新的人民幣存款利率表，自當(dāng)日起執(zhí)行。此次下調(diào)后，該行整存整取三個(gè)月、半年、一年、二年、三年、五年期年利率分別降至0.85%、1.15%、1.35%、1.45%、1.65%、1.7%，全面降至“1字頭”及以下。

　　同日，湖南三湘銀行發(fā)布關(guān)于調(diào)整存款產(chǎn)品掛牌利率的公告，于5月28日起對(duì)人民幣存款產(chǎn)品利率進(jìn)行調(diào)整，調(diào)整后的三個(gè)月、六個(gè)月、一年、二年、三年、五年期定期存款年利率分別為1.1%、1.3%、1.4%、2%、2.05%、2%。此外，該行將于6月3日對(duì)七天通知存款利率進(jìn)行調(diào)整，調(diào)整后執(zhí)行年利率為1.25%。

　　上海華瑞銀行也自5月28日起調(diào)整人民幣存款掛牌利率，調(diào)整后的三個(gè)月、半年、一年、二年、三年、五年期整存整取定期存款年利率依次為1.45%、1.5%、1.5%、2.15%、2.4%、2.35%。

　　上海金融與法律研究院研究員楊海平對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，民營銀行此次降息是緩解凈息差壓力，及時(shí)跟進(jìn)國有大型商業(yè)銀行、全國性股份制銀行調(diào)降存款利率的舉措，同時(shí)也意在借機(jī)進(jìn)一步調(diào)整此前的資產(chǎn)負(fù)債定價(jià)模式。無論是從提振實(shí)體經(jīng)濟(jì)的角度，還是從債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)化解的角度來看，下一階段商業(yè)銀行存款利率下行壓力仍將持續(xù)。不同的商業(yè)銀行將根據(jù)自身市場(chǎng)地位與資產(chǎn)負(fù)債實(shí)際情況，采取更具前瞻性、更靈活的存款定價(jià)策略。

　　記者注意到，在此次存款利率調(diào)整中，有銀行出現(xiàn)利率“倒掛”現(xiàn)象，即短期存款利率高于長期存款利率。例如，湖南三湘銀行五年期定期存款利率為2%，低于三年期利率0.05個(gè)百分點(diǎn)；上海華瑞銀行五年期存款利率為2.35%，低于三年期利率0.05個(gè)百分點(diǎn)。

　　“隨著利率市場(chǎng)化改革的深入推進(jìn)，商業(yè)銀行在存貸款利率定價(jià)方面都采用更加市場(chǎng)化的方式。同一銀行對(duì)不同期限存款設(shè)置不同的利率，并且出現(xiàn)短期定期存款利率高于長期定期存款利率的‘倒掛’現(xiàn)象，是銀行根據(jù)自身負(fù)債結(jié)構(gòu)在存款利率定價(jià)上市場(chǎng)化的表現(xiàn)�！敝袊�郵政儲(chǔ)蓄銀行研究員婁飛鵬對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示。

　　在楊海平看來，出現(xiàn)存款利率“倒掛”的情形主要有兩方面原因，一是正常情況下長期限利率更高，因而壓降空間相對(duì)更大。商業(yè)銀行在壓降存款付息成本和保持流動(dòng)性之間進(jìn)行平衡，往往會(huì)先對(duì)長期限利率進(jìn)行調(diào)整。二是商業(yè)銀行基于利率下調(diào)的預(yù)期，運(yùn)用利率定價(jià)對(duì)存款行為進(jìn)行主動(dòng)調(diào)節(jié)引導(dǎo)，以縮短負(fù)債的平均到期時(shí)間，增加重定價(jià)的機(jī)動(dòng)性。

　　當(dāng)前，銀行業(yè)凈息差普遍處于低位，并且仍然存在下降的壓力。婁飛鵬表示，面對(duì)凈息差收窄的壓力，商業(yè)銀行需要從資產(chǎn)端、負(fù)債端同時(shí)發(fā)力，降低負(fù)債成本，提高資產(chǎn)收益；同時(shí)，積極發(fā)展中收業(yè)務(wù)，減少對(duì)資本的占用并且增加收入來源。對(duì)于中小銀行，特別是區(qū)域性銀行而言，還需要結(jié)合區(qū)域經(jīng)濟(jì)特點(diǎn)積極發(fā)展零售業(yè)務(wù)穩(wěn)定收益。

　　談及面對(duì)凈息差壓力，中小銀行如何平衡好維護(hù)客戶與自身成本之間的關(guān)系，楊海平建議，一是進(jìn)一步優(yōu)化付息負(fù)債和生息資產(chǎn)兩端的配置策略，盡力穩(wěn)定凈息差，優(yōu)化金融市場(chǎng)業(yè)務(wù)策略，同時(shí)依靠生息資產(chǎn)規(guī)模穩(wěn)步擴(kuò)張，增加利息凈收入。二是進(jìn)一步轉(zhuǎn)變存款經(jīng)營理念，推動(dòng)費(fèi)用驅(qū)動(dòng)型存款、成本驅(qū)動(dòng)型存款向結(jié)算驅(qū)動(dòng)型、業(yè)務(wù)驅(qū)動(dòng)型存款轉(zhuǎn)型，重點(diǎn)利用金融科技手段，提升賬戶的活躍度，增加存款沉淀。三是充分利用自身業(yè)務(wù)資質(zhì)，進(jìn)一步提升服務(wù)能力，注重服務(wù)創(chuàng)新方案、特色化增值服務(wù)的投放，增加客戶黏性。